Estratégia de Investimento

Investimos em empresas em situações de turbulência e permitimos que estas desenvolvam todo o seu potencial, reduzindo a complexidade e impulsionando a inovação.

Dr. Stefan BrungsManaging Partner Automotive

Investimos em empresas em situações de turbulência e permitimos que estas desenvolvam todo o seu potencial, reduzindo a complexidade e impulsionando a inovação.

Dr. Stefan BrungsManaging Partner Automotive

Foco no Investimento

Focamo-nos em situações com clara necessidade de apoio ativo, operacional e estratégico.

Empresas ou unidades de negócio com um núcleo saudável, com baixo desempenho ou que já não interessam estrategicamente ao seu proprietário, são o nosso foco estratégico. Abrimos novas possibilidades para o seu desenvolvimento sustentável e fornecemos capacidade de gestão e experiência, bem como recursos financeiros para fazê-los brilhar novamente.

Situações típicas de investimento

Carve-Outs / Spin-Offs Empresariais

  • Unidades de negócio ou filiais de grandes empresas que deixaram de ter importância estratégica para o seu proprietário e foram classificadas como “não essenciais”
  • Muitas vezes, fortemente integrado na organização da empresa-mãe e independência deve ser estabelecida como parte da transação
  • Em alguns casos, têm um potencial de recuperação de valor significativo

Empresas com fraco desempenho / Turnarounds

  • Empresas que operam abaixo da rentabilidade dos seus pares ou que repetidamente não conseguem corresponder às expectativas – por razões internas ou externas
  • Muitas vezes, estes carecem de capacidade de gestão, historicamente recebem investimentos insuficientes em equipamentos ou inovação de produtos e/ou exigem mudanças estruturais na sua estrutura de custos

Outras Situações Especiais

  • Empresas familiares com sucessões por resolver
  • Situação bancária ou dos acionistas complexa e/ou difícil
  • Empresas que necessitam de uma reestruturação imediata e profunda ou que se encontram em dificuldades

Aquisições Estratégicas ("add-ons")

  • Negócios que têm forte encaixe estratégico com uma das empresas do nosso portfólio
  • Uma grande variedade de situações – desde a insolvência ou a perda até à rendibilidade comparável e acima da média

Regionalmente focado, aberto a todos os setores

Critérios de Investimento

Tamanho da receita: € 10 – 300 milhões (add-ons: € 5 – 30 milhões)
Situações: Carve-outs/spin-offs, turnarounds, reestruturações, sucessões de empresas
Agnóstico do setor: Sem indústria específica
Região: Europa, complementos estratégicos em todo o mundo
Participação: Maiorias, idealmente > 75%
Bilhete de equidade: Até 20 milhões de euros por investimento
Rentabilidade: Da tomada de perdas à rentabilidade acima da média (para add-ons)
Excluído: Semente, start-ups, minorias, biotecnologia

Regionalmente focado, aberto a todos os setores

Critérios de Investimento

Tamanho da receita: € 10 – 300 milhões (add-ons: € 5 – 30 milhões)
Situações: Carve-outs/spin-offs, turnarounds, reestruturações, sucessões de empresas
Agnóstico do setor: Sem indústria específica
Região: Europa, complementos estratégicos em todo o mundo
Participação: Maiorias, idealmente > 75%
Bilhete de equidade: Até 20 milhões de euros por investimento
Rentabilidade: Da tomada de perdas à rentabilidade acima da média (para add-ons)
Excluído: Semente, start-ups, minorias, biotecnologia