”우리는 격변의 상황에 처한 기업에 투자하고 복잡성을 줄이고 혁신을 주도함으로써 기업이 잠재력을 최대한 발휘할 수 있도록 지원합니다.
Dr. Stefan BrungsManaging Partner Automotive
”우리는 격변의 상황에 처한 기업에 투자하고 복잡성을 줄이고 혁신을 주도함으로써 기업이 잠재력을 최대한 발휘할 수 있도록 지원합니다.
Dr. Stefan BrungsManaging Partner Automotive
투자 포커스
우리는 적극적이고 운영적이며 전략적인 지원을 위한 명확한 시작점이 있는 상황에 중점을 둡니다.
건전한 핵심을 가진 회사나 사업부가 더 이상 소유자의 전략적 이해관계가 아닌 것이 우리의 전략적 이해관계입니다. 우리는 그들에게 지속 가능한 개발 전망을 열어주고 관리 능력, 기술 및 재정 자원을 제공하여 그들이 영광을 되찾을 수 있도록 돕습니다.
일반적인 투자 상황
Carve-outs / spin-offs
- 더 이상 전략적으로 중요하지 않아 더 이상 핵심 비즈니스가 아닌 대기업 또는 그룹의 사업부 또는 자회사.
- 종종 모회사의 조직에 강력하게 통합된 회사의 일부로, 회사로서의 독립성은 거래의 일부로 확립되어야 합니다.
- 상당한 따라잡기 가능성이 있는 일부 장치.
운영 개선 잠재력이 있는 기업("턴어라운드")
- 동종 업계에 비해 수익성이 평균 이하이거나 반복적으로 기대치를 충족하지 못하는 기업 – 내부 또는 외부 이유.
- 그들은 종종 관리 능력, 장비 또는 제품 혁신에 대한 투자 및/또는 비용 구조의 구조적 조정이 부족합니다.
그 외 특별한 상황
- 승계가 해결되지 않은 가족 소유 기업.
- 복잡하고 어려운 주주 구조 및/또는 은행 상황.
- 즉각적이고 광범위한 구조조정 조치가 필요한 기업.
전략적 인수("추가 기능")
- 당사의 포트폴리오 회사 중 하나에 전략적으로 적합한 회사.
- 지급 불능 또는 손실부터 평균 이상의 수익성에 이르기까지 다양한 상황.
지역 중심, 모든 산업에 개방
투자 기준
수익: € 50 – 500 million
상황: 분할/분사, 턴어라운드, 구조조정, 구조조정, 승계
산업 전반: 특정 산업 초점 없음
부위: 유럽을 중심으로 전 세계적으로
보유 주식: 과반수, 이상적으로는 > 75%
공평: 투자당 최대 2,000만 유로
수익성: 최대 약 5%의 EBITDA까지 손실 발생
불가능하다: 종자, 신생 기업, 소수 민족, 생명 공학
지역 중심, 모든 산업에 개방
투자 기준
수익: € 10 – 3억 (추가 기능 € 5 – 3000만)
상황: 분할/분사, 턴어라운드, 구조조정, 구조조정, 승계
산업 전반: 특정 산업 초점 없음
부위: 유럽, 전 세계 애드온
보유 주식: 과반수, 이상적으로는 > 75%
공평: 투자당 최대 2,000만 유로
수익성: 평균 이상의 수익성에 대한 손실(추가 기능용)
불가능하다: 종자, 신생 기업, 소수 민족, 생명 공학
